Transaction

Transaction

Portrait of Sascha Haghani
Senior Partner, CEO Germany and DACH Region, Member of the Supervisory Board
Frankfurt Office, Zentraleuropa
+49 69 29924-6444
Portrait of Olivier de Panafieu
Senior Partner, Managing Partner Paris Office
Paris Office, Westeuropa
+33 1 5367-0908
Investitionen

Auf den Wert kommt es an!

Wert schöpfen – das ist aus einem ganz einfachen Grund zur vorherrschenden Unternehmensphilosophie geworden: Es lenkt die Aufmerksamkeit auf das, was wirklich zählt. Wir unterstützen die Investitionsentscheidungen von Unternehmen und Private-Equity-Investoren und schaffen damit einen der wichtigsten Hebel, um diesen Wert zu realisieren.

Als Antwort auf die zunehmende Dynamik bei der unternehmerischen Wertschöpfung hat Roland Berger einen eigenen Kompetenzbereich für Investorenbetreuung und M&A aufgebaut. Unsere Dienstleistungen basieren auf umfangreicher Erfahrung mit vielen großen und komplexen Projekten. Wir haben weltweit führenden Unternehmen und Finanzinvestoren dabei geholfen, die Essenz der Wertschöpfung zu verstehen und somit bessere Investitions- und Portfolioentscheidungen zu treffen.

Investor Support

Um die richtige Investitionsentscheidung zu treffen, bedarf es eines vertrauenswürdigen Partners mit fundierter Branchen- und Methodenkenntnis, der den wahren Wert eines Zielunternehmens ermittelt und somit eine Commercial bzw. Operational Due Diligence ganzheitlich zu unterstützen vermag. Der richtige Partner erzählt Ihnen nicht einfach, was Sie hören wollen, sondern sagt Ihnen genau das, was Sie wirklich über die branchenspezifischen Erfolgsfaktoren und das Geschäftsmodell des Zielunternehmens wissen müssen.

Das Investor-Support-Team von Roland Berger hat binnen drei Jahren fast 1.300 CDDs und ODDs durchgeführt und ist damit einer der weltweit führenden Spezialisten für Transaktionen von Unternehmen und Private-Equity-Investoren.

Wir begleiten unsere Kunden über den gesamten Investitionszyklus.
Wir begleiten unsere Kunden über den gesamten Investitionszyklus.
Unsere Kernkompetenzen
(Vendor) Commercial Due Diligence

Analyse von Markttreibern und Branchentrends, Wettbewerbsumfeld und Kundenuniversum sowie Top-Line-Businessplan des Zielunternehmens im Rahmen einer Commercial Due Diligence (initiiert auch durch Verkäufer)

Red Flag Review

Schnelle Prüfung der wichtigsten Problemfelder eines Zielunternehmens zu Beginn des M&A-Prozesses, um einem möglichen Investor oder Fusionspartner den Überblick über potenzielle Dealbreaker zu verschaffen

Operational Due Diligence

Prüfung der wichtigsten Annahmen zum Betrieb und Investitionsbedarf, Benchmarking der operativen KPIs und des Working Capital; Validierung der Annahmen zu Materialkosten und Margen

Value Creation

Analyse von Kunden und Marktpotenzialen, einschließlich organischer Wachstumschancen; Screening möglicher Add-on-Zukäufe; Prüfung von Strategie und Geschäftsmodell; Entwicklung von Effizienzmaßnahmen; Erstellung eines Integrationskonzepts

Stress-Test ("Weatherproof Program")

Unterstützung bei der frühzeitigen Identifizierung wirtschaftlicher Risiken für Portfoliounternehmen; umfassender Plan zur Aufrechterhaltung der Performance auch bei Konjunktureinbrüchen durch umsetzungsorientierte und quantifizierbare Maßnahmen sowie Support bei der Implementierung

Equity Story und Exit Value

Erstellung eines integrierten Businessplans (einschließlich Absatzförderungsprogrammen, betrieblicher Kostenoptimierung, Implementierungsmanagement/ "Proof of Concept"); Equity Story für höheren Exit Value

Setzen Sie sich in Verbindung mit unserem Fachgebietsexperten Investor Support
Portrait of Christof Huth
Senior Partner
München Office, Zentraleuropa
+49 89 9230-8291

Fusionen und Übernahmen

Hinter einem erfolgreichen M&A-Deal steckt nicht nur viel Wissenschaft, sondern auch einiges an Kunst – denn es gilt, über die einzelnen Kennzahlen hinauszuschauen. Unsere M&A-Experten bieten Ihnen unabhängige Beratung nach neuestem Stand und versetzen Sie in die Lage, das Steuer in der Hand zu behalten. Wir beraten sowohl Käufer als auch Verkäufer und unterstützen bei Ausführung von Carve-outs, Suche von Zielunternehmen, Bewertung von Unternehmen, Optimierung der Kapitalstruktur, Identifizierung von Refinanzierungshebeln sowie Forderungs- und Verbindlichkeitsmanagement. Auch in komplexen M&A-Situationen erbringen wir unsere Leistungen schnell und präzise. Wir helfen Ihnen, die Zusammenhänge hinter den Zahlen zu verstehen, und bringen Sie mit Branchenexperten oder anderen Unternehmen – einschließlich Übernahmezielen – weltweit zusammen, um Ihre Transaktion sowohl finanziell als auch strategisch zu optimieren.

Unsere Kernkompetenzen
Unternehmensverkauf

Vorbereitung der Transaktion durch Analyse der Unternehmenssituation; Auswahl und Ansprache potenzieller Bieter; Entwicklung einer überzeugenden Equity Story; Verhandlungen über indikative und bindende Angebote; Vertragsschluss (Signing) und Transaktionsvollzug (Closing)

Unternehmenskauf

Festlegung der Anforderungen für die Due Diligence bezüglich Prozessen, Systemen und Zeitplan; Suche von Übernahmezielen; Kontaktaufnahme mit Zielunternehmen; umfassende Bewertung; Signing und Closing; Post-Merger-Integration

Distressed M&A

Nutzung strategischer, operativer und finanzieller Restrukturierungshebel zur Entwicklung eines eigenständigen Turnaround-Business-Cases; Unterstützung von Treuhändern, Verwaltern, Restrukturierungsanwälten; intensiver Austausch mit allen Gläubigergruppen; Fire-Sale an internationale Distressed-Investoren und strategische Käufer

Bewertung

Bestimmung einer finalen Bewertungsbandbreite anhand verschiedener Bewertungsmethoden – z.B. Discounted-Cashflow-Verfahren – sowie Vergleich mit börsennotierten Unternehmen und ähnlichen Transaktionen; Sensitivitätsanalysen

Financial and Debt Advisory

Bewertung der Kapitaldienstfähigkeit unter Berücksichtigung von Liquidität und Kapitalstruktur; Optimierung der Kapitalkosten und Identifizierung von Refinanzierungshebeln inkl. Bewertung alternativer Quellen; Koordination von Finanzierungspartnern

Setzen Sie sich in Verbindung mit unserem Fachgebietsexperten M&A und Financial Advisory
Portrait of Jörg Eschmann
Senior Partner
Frankfurt Office, Zentraleuropa
+49 69 29924-6299
Experten
Belgien
Portrait of Grégoire Tondreau
Senior Partner
Brussels Office, Westeuropa
+32 2 6610-389
Brasilien
Portrait of Marcus Ayres
Partner
São Paulo Office, Südamerika
+55 11 3046-7111
Deutschland
Portrait of Fabian Engels
Senior Partner
Berlin Office, Zentraleuropa
+49 160 744-3598; +97 45 5430-877
Portrait of Jörg Eschmann
Senior Partner
Frankfurt Office, Zentraleuropa
+49 69 29924-6299
Portrait of Manfred Hader
Senior Partner
Hamburg Office, Zentraleuropa
+49 40 37631-4327
Portrait of Sascha Haghani
Senior Partner, CEO Germany and DACH Region, Member of the Supervisory Board
Frankfurt Office, Zentraleuropa
+49 69 29924-6444
Portrait of Patrick Heinemann
Senior Partner
Stuttgart Office, Zentraleuropa
+49 16 0744-7321
Portrait of Matthias Holzamer
Senior Partner
Frankfurt Office, Zentraleuropa
+49 69 29924-6401
Portrait of Christof Huth
Senior Partner
München Office, Zentraleuropa
+49 89 9230-8291
Portrait of Sven Kleindienst
Senior Partner
München Office, Zentraleuropa
+49 89 9230-8539
Portrait of Alexander Müller
Senior Partner
München Office, Zentraleuropa
+49 89 9230 - 8106
Portrait of Benedikt Rickmers
Senior Partner
München Office, Zentraleuropa
+49 89 9230-8006
Portrait of Carsten Rossbach
Senior Partner
Frankfurt Office, Zentraleuropa
+49 69 29924-6318
Portrait of Gerd Sievers
Senior Partner
München Office, Zentraleuropa
+49 89 9230-8543
Portrait of Christoph Burckhart
Partner
Frankfurt Office, Zentraleuropa
+49 69 29924-6301
Portrait of Alexander Eppler
Partner
München Office, Zentraleuropa
+49 160 744-4309
Portrait of Andreas Grille
Partner
Frankfurt Office, Zentraleuropa
+49 69 29924-6504
Portrait of Niko Herborg
Partner
Frankfurt Office, Zentraleuropa
+49 69 2 9924-6131
Portrait of Marc Hesse
Partner
München Office, Zentraleuropa
+49 89 9230-8340
Portrait of Thorsten Groth
Principal
München Office, Zentraleuropa
+49 89 9230-8325
Principal
München Office, Zentraleuropa
+49 89 9230-8800
Portrait of Justus Jandt
Principal
Düsseldorf Office, Zentraleuropa
+49 21 14389-2208
Frankreich
Portrait of Christophe Angoulvant
Senior Partner
Paris Office, Westeuropa
+33 1 5367-0984
Portrait of Laurent Benarousse
Senior Partner, Member of Supervisory Board
Paris Office, Westeuropa
+212 529 0113-54
Portrait of Olivier de Panafieu
Senior Partner, Managing Partner Paris Office
Paris Office, Westeuropa
+33 1 5367-0908
Portrait of Nicolas Teisseyre
Senior Partner
Paris Office, Westeuropa
+33 1 5367-0973
Portrait of Julien Gautier
Partner
Paris Office, Westeuropa
+33 (1) 53670-322
Greater China
Portrait of George Ren
Senior Partner
Shanghai Office, Ostasien
+86 21 5298 6677-806
Großbritannien
Portrait of Robert Thomson
Partner, Managing Partner United Kingdom
London Office, Westeuropa
+44 20 3075-1100
Principal
London Office, Westeuropa
+44 02 03075-1100
Japan
Portrait of Masashi Onozuka
Partner
Tokyo Office, Ostasien
+81 3 3587-6660
Niederlande
Portrait of David van der Does
Senior Partner
Büro Amsterdam, Westeuropa
+31 20 7960-600
Portrait of Sameer Mehta
Partner
Büro Amsterdam, Westeuropa
+31 20 7960-600
Portugal
Portrait of António Bernardo
Senior Partner
Lisbon Office, Südeuropa
+351 21 3567-601
Rumänien
Portrait of Codrut Pascu
Senior Partner, Managing Partner Romania
Bucharest Office, Osteuropa
+40 21 30605-01
Schweden
Portrait of Jan Beckeman
Senior Partner, Managing Partner Nordics
Stockholm Office, Nordeuropa
+46 8 410438-91
USA
Portrait of Wilfried Aulbur
Senior Partner
Chicago Office, Nordamerika
+91 99 2063-0131
Portrait of Stephan Keese
Senior Partner
Chicago Office, Nordamerika
+1 312 662-5500
Portrait of Marc Winterhoff
Senior Partner
Detroit Office, Nordamerika
+1 312 662-5500
Vereinigte Arabische Emirate
Portrait of René Seyger
Senior Partner, Managing Partner Middle East, Member of Supervisory Board
Dubai Office, Mittlerer Osten
+971 4 364-5300
Kontaktaufnahme

Wir unterstützen die Investitionsentscheidungen von Private-Equity- und Unternehmensinvestoren als einen der wichtigsten Hebel zur Wertschöpfung.

Portrait of Sascha Haghani
Senior Partner, CEO Germany and DACH Region, Member of the Supervisory Board
Frankfurt Office, Zentraleuropa
+49 69 29924-6444
Portrait of Olivier de Panafieu
Senior Partner, Managing Partner Paris Office
Paris Office, Westeuropa
+33 1 5367-0908
Portrait of Christof Huth
Senior Partner
München Office, Zentraleuropa
+49 89 9230-8291
Portrait of Jörg Eschmann
Senior Partner
Frankfurt Office, Zentraleuropa
+49 69 29924-6299